4月27日晚間，北京銀行（601169）（601169.SH）披露2025年年度報告與2026年一季度報告。
在關(guān)注營業(yè)收入、凈利潤等指標(biāo)的同時，財報中體現(xiàn)的發(fā)展韌性、增長潛力也尤其值得關(guān)注。零售業(yè)務(wù)便是觀察銀行盈利韌性的關(guān)鍵指標(biāo)。
近年來，銀行業(yè)持續(xù)推進(jìn)零售業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型。北京銀行（601169）的零售轉(zhuǎn)型已經(jīng)不再只是擴(kuò)大個人貸款，而是轉(zhuǎn)向零售資金量（AUM）、個人存款、財富管理中收、養(yǎng)老金融、數(shù)字化等綜合經(jīng)營。數(shù)據(jù)顯示，截至2025年末，北京銀行（601169）AUM規(guī)模突破1.34萬億元，增速達(dá)10.53%；截至2026年一季度末，AUM 余額達(dá) 1.38億元，增幅 9.09%。
夯實(shí)經(jīng)營基礎(chǔ)：為了更好的前行
北京銀行（601169）公布的2025年年報數(shù)據(jù)顯示，截至2025年末，該行資產(chǎn)總額4.94萬億元，較年初增長17.04%。2025年實(shí)現(xiàn)營業(yè)收入680.36億元，同比下降3.39%；歸母凈利潤200.86億元，同比下降23.73%。
在4月29日舉行的北京銀行（601169）2025年度暨2026年一季度業(yè)績說明會上，北京銀行（601169）行長戴煒表示，2025年利潤下降的結(jié)構(gòu)性原因，主要是兩個方面：一是本公司基于審慎性和一致性的原則，對各類資產(chǎn)嚴(yán)格計(jì)提減值準(zhǔn)備，信用減值損失同比增加51.47億元、增幅25.6%；二是受債券市場利率震蕩上行影響，公允價值變動損益同比減少20.22億元，也一定程度上導(dǎo)致了凈利潤下降。
也就是說，如果還原上述因素，北京銀行（601169）的經(jīng)營底盤依然穩(wěn)固。進(jìn)入2026年，北京銀行（601169）一季報多項(xiàng)核心指標(biāo)企穩(wěn)，營收、凈利潤恢復(fù)正增長，呈現(xiàn)出業(yè)績修復(fù)曲線。2026年第一季度，北京銀行（601169）實(shí)現(xiàn)營業(yè)收入195.99億元，同比增長14.43%；歸母凈利潤80.98億元，同比增長5.55%。
戴煒強(qiáng)調(diào)，與其把問題留在后面，不如主動把家底理清楚，把風(fēng)險緩沖墊做厚。北京銀行（601169）寧可在業(yè)績上承受一年的壓力，也要把基礎(chǔ)夯實(shí)，讓北京銀行（601169）以更加扎實(shí)的姿態(tài)走進(jìn)“十五五”。
推進(jìn)零售轉(zhuǎn)型：輕資本業(yè)務(wù)顯韌性
除去結(jié)構(gòu)性原因，北京銀行（601169）基本盤的穩(wěn)固還體現(xiàn)在各項(xiàng)業(yè)務(wù)的穩(wěn)健增長。其中，零售業(yè)務(wù)呈現(xiàn)出轉(zhuǎn)型以來的韌性。
在息差收窄、客戶需求升級和金融競爭加劇等背景下，推進(jìn)零售業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型，成為銀行優(yōu)化收入結(jié)構(gòu)、夯實(shí)客戶基礎(chǔ)、增強(qiáng)風(fēng)險抵御能力和實(shí)現(xiàn)高質(zhì)量發(fā)展的重要抓手。
“十四五”期間，北京銀行（601169）持續(xù)推進(jìn)零售業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型。2021年，北京銀行（601169）零售營業(yè)收入181.9億元，五年來呈現(xiàn)增長態(tài)勢。2025年，北京銀行（601169）實(shí)現(xiàn)零售營收217.62億元，其中手續(xù)費(fèi)及傭金凈收入同比增長15.17%，貢獻(xiàn)占比提升1.35個百分點(diǎn)。
北京銀行（601169）副行長徐毛毛將零售業(yè)務(wù)在2025年的核心經(jīng)營指標(biāo)總結(jié)為 “一升一降一增一穩(wěn)”：即輕資本收入貢獻(xiàn)提升，負(fù)債成本顯著下降，AUM保持快速增長，資產(chǎn)業(yè)務(wù)穩(wěn)健發(fā)展。
一是零售手續(xù)費(fèi)及傭金凈收入扭轉(zhuǎn)之前下降趨勢，同比增長15.17%，增速居上市銀行前列，輕資本收入對營收的貢獻(xiàn)進(jìn)一步提升。
二是儲蓄存款付息率較年初下降36.76BP，在同等規(guī)模城商行（884251）中保持優(yōu)秀水平，今年一季度進(jìn)一步降低23.55個BP、優(yōu)勢進(jìn)一步鞏固。
三是AUM保持兩位數(shù)增長規(guī)模達(dá)1.34 萬億元，增量超1200億元，其中非存增量貢獻(xiàn)40.2%，較同期提升9.1個百分點(diǎn)，結(jié)構(gòu)進(jìn)一步優(yōu)化。
四是個貸規(guī)模繼續(xù)保持城商行（884251）和北京地區(qū)“雙領(lǐng)先”，自營貸款實(shí)現(xiàn)逆勢增長，特別是按揭貸款扭轉(zhuǎn)連續(xù)下跌勢頭、近4年首次實(shí)現(xiàn)規(guī)模正增長；資產(chǎn)質(zhì)量方面，自營個貸不良率處于同業(yè)較優(yōu)水平，互聯(lián)網(wǎng)貸款的不良額、不良率、不良生成額、不良生成率同比實(shí)現(xiàn)“四降”，同時互聯(lián)網(wǎng)貸款規(guī)模進(jìn)一步壓降。
生態(tài)場景破局：利用特色客群優(yōu)勢
在如今的經(jīng)營環(huán)境下，過去較多依賴本地對公客戶、政府平臺等模式受到國內(nèi)外經(jīng)濟(jì)形勢影響。但同時，城商行（884251）天然具備的本地化經(jīng)營優(yōu)勢在零售行業(yè)顯現(xiàn)。城商行（884251）更熟悉本地居民、社區(qū)、商圈、小微企業(yè)和地方公共服務(wù)場景。這種情況下，北京銀行（601169）將特色化金融的優(yōu)勢充分的體現(xiàn)。
在養(yǎng)老金融領(lǐng)域，北京銀行（601169）深耕養(yǎng)老特色客群，充分發(fā)揮個人養(yǎng)老金首批展業(yè)優(yōu)勢，持續(xù)拓展賬戶規(guī)模、提升繳存質(zhì)量，成為首都市民辦理個人養(yǎng)老金的首選銀行。同時完善專屬產(chǎn)品矩陣、拓展服務(wù)場景、深化品牌建設(shè)。截至2025年末，北京銀行（601169）個人養(yǎng)老金開戶規(guī)模持續(xù)領(lǐng)跑全國城商行（884251）及北京地區(qū)市場。
在兒童金融領(lǐng)域，北京銀行（601169）持續(xù)推動“兒童友好型銀行”建設(shè)。截至報告期末，兒童金融客戶數(shù)突破247萬戶。
面對零售業(yè)務(wù)的轉(zhuǎn)型挑戰(zhàn)，北京銀行（601169）也在尋求差異化發(fā)展路徑。對于下一步的發(fā)展策略，徐毛毛透露，北京銀行（601169）將發(fā)力點(diǎn)聚焦在生態(tài)、品牌、隊(duì)伍和協(xié)同領(lǐng)域。
例如，在生態(tài)領(lǐng)域，徐毛毛表示，“十五五”時期，零售業(yè)務(wù)將把生態(tài)建設(shè)作為發(fā)展破局的關(guān)鍵，北京銀行（601169）將從客戶的視角主動走入場景、融合場景、創(chuàng)造場景，通過資源整合、場景串聯(lián)，構(gòu)建起生態(tài)閉環(huán)。例如在養(yǎng)老金融領(lǐng)域，“養(yǎng)老+法律”的特色生態(tài)已經(jīng)試點(diǎn)落地。在人才、兒童、工會卡、消費(fèi)（883434）等領(lǐng)域，將充分發(fā)揮特色金融的場景優(yōu)勢，升級構(gòu)建全新的生態(tài)優(yōu)勢。
春風(fēng)浩蕩開勝景，旭日揚(yáng)帆破浪行。今年是“十五五”規(guī)劃開局之年，北京銀行（601169）各項(xiàng)改革發(fā)展的新舉措正在加速釋放新動能，市場期待它的“京行答卷”。
