文 | 尚揚
4月10日，A股市場主要股指集體上行，滬綜指盤中一度重回4000點，創(chuàng)業(yè)板指（399006）繼4月8日大漲5.91%后，4月10日再度大漲3.78%，創(chuàng)出了自2022年以來的新高，權重股寧德時代（HK3750）、中際旭創(chuàng)（300308）、新易盛（300502）、勝宏科技（300476）等紛紛大漲。
資深市場人士彭祖認為，當前正處于二季度最佳上車時間窗口，具體哪些行業(yè)和公司會走出繼續(xù)上漲行情，讀者朋友可點擊鏈接：二季度最佳上車機會已到來，這些公司有超額收益機會 ，免費觀看視頻，從視頻中獲取答案。
二季度最佳上車機會已到來
國際油價下跌，通脹壓力緩解，直接利好航空、物流、化工（850102）等中下游制造業(yè)，成本端壓力驟減，盈利預期修復。同時，隔夜美股接連上行，科技股領漲，為A股營造了積極的外部氛圍。一系列利好帶動下，本周五A股市場再度走出普漲格局，滬綜指盤中一度重回4000點之上。資深市場人士彭祖表示，二季度最佳上車機會已經(jīng)到來。
在本周三的直播中，彭祖明確表示，4月會是二季度表現(xiàn)非常好的一個月。且此觀點并非彭祖最新提出，而是早在今年年初即公開發(fā)文給出了此觀點（見附圖）。
3月份，股指自高點調(diào)整回撤，滬綜指自4197.23點最低下撤至3794.68點，走勢也與彭祖年初的預判如出一轍，彭祖認為一季度波動最大的月份就是3月份。
雖然股指調(diào)整，但彭祖也表示，好的方向其實并未跟隨市場的步調(diào)，如光纖、PCB、CPO、光通信等科技概念，均走出了持續(xù)震蕩上行的趨勢。且彭祖進一步談到，未來圍繞整個AI還有很多概念和公司值得跟蹤，如燃機、液冷、存儲、光纖等均是有業(yè)績支撐的，核心龍頭公司當前的表現(xiàn)并非簡單的上漲，而且已經(jīng)迎來了戴維斯雙擊。至于具體標的，讀者朋友可點擊下圖“加入學習”，免費觀看視頻，彭祖在視頻中對強勢概念和具體公司都給出了詳細的分析。
19家公司有超50%上漲空間
除了彭祖看好的投資方向，統(tǒng)計顯示，券商們近期也對市場保持了極高的關注，4月以來對562家A股公司給予了買入評級，287家公司被給出了明確的預期目標價，其中19家公司的券商目標價較當前股價有超過50%的上漲空間（見附表）。
如會稽山（601579），公司2025年度實現(xiàn)營業(yè)收入18.22億元，同比增長11.68%；實現(xiàn)歸母凈利潤2.45億元，同比增長24.7%。其中，中高檔酒2025年的收入為11.42億元，同比增長7.3%，占酒類業(yè)務收入的比重為64.56%，以氣泡黃酒為主的普通黃酒及其他酒類（884119）收入增長較快，該類產(chǎn)品2025年的收入為6.27億元，同比增長達到21.01%，大幅超過總營收增長水平。對于火出圈的氣泡黃酒，會稽山（601579）在年報中表示，公司于2023年7月推出爽酒系列，首創(chuàng)氣泡黃酒新品類。通過與抖音超頭部達人白冰聯(lián)動國民明星吳彥祖的跨界合作破圈行動，創(chuàng)新的產(chǎn)品形態(tài)與營銷策略精準觸達年輕群體，有效改變了市場對黃酒的固有認知。憑借年輕化口感與場景化營銷，截至2025年底，爽酒系列產(chǎn)品僅用兩年時間即成為“億級大單品”。
華創(chuàng)證券認為，2026年公司力爭銷售實現(xiàn)雙位數(shù)增長，戰(zhàn)略方向堅持不動搖，判斷首輪攻堅戰(zhàn)突破后，后續(xù)擴張有望更順，實際可挖掘的增量空間很大。收入端雙位數(shù)增長預計無虞，利潤端考慮稅率優(yōu)惠，彈性有望更高，由此給出公司32元的目標價，較當前公司股價有超70%的上漲空間。
再比如東方雨虹（002271），國泰海通（HK2611）認為，公司正在迎來營收、盈利和估值的三重拐點，全球化布局提速接力規(guī)模增長，國內(nèi)防水格局筑底下的復價及控費助力盈利改善，地產(chǎn)預期修復疊加成長性溢價有望帶來估值端超額彈性。2025年是公司出海（885840）戰(zhàn)略元年，海外營收有望加速釋放，綜合考慮公司成長性溢價，給出公司26.5元目標價，較當前股價亦有超60%的上漲空間。
電力設備出海高景氣延續(xù)
統(tǒng)計顯示，券商近期明顯更好看電力設備板塊的投資機會，目標價較當前股價有超50%上行空間的個股中，7只來自電力設備板塊，如宏發(fā)股份（600885）、陽光電源（300274）、思源電氣（002028）、億緯鋰能（300014）等。
中信建投（601066）認為，全球高壓電力設備供需整體偏緊局面下，中國電力（HK2380）設備出海（885840）已迎來黃金發(fā)展期，2026年出口將延續(xù)高景氣。
根據(jù)最新的海關數(shù)據(jù)，中國電力（HK2380）相關的變壓器（約16kVA以上）往年出口規(guī)模約在百億元左右；2024年全年出口金額超330億元，同比高增40%以上。2025年全年電力變壓器出口金額約440億元，同比增速45%以上。2026年1-2月累計出口約93億元，同比高增40%以上，延續(xù)高速增長趨勢進一步印證了海外需求旺盛，出口高增速不減。
分市場來看，美歐市場對變壓器需求規(guī)模全球領先，需求持續(xù)高景氣而供需偏緊，中國企業(yè)北美出海（885840）保持高增長，有望持續(xù)提升市場滲透率。歐美虹吸全球產(chǎn)能下，中國企業(yè)在中東迎來大放量，2025年中國出口沙特電力變壓器金額超60億元。中信建投（601066）預計，歐美市場需求持續(xù)高景氣；中東等非美市場需求增加+歐美虹吸全球產(chǎn)能的背景下，中國企業(yè)將大有可為。出口頭部公司持續(xù)兌現(xiàn)基本面，強預期持續(xù)照進現(xiàn)實。
