隨著中東局勢升級，原油期貨高位震蕩，美聯(lián)儲主席鮑威爾最新發(fā)言釋放“鷹派”信號。今天上午，亞太股市受挫，日韓股市大跌。
A股方面，油氣油服、煤炭（850105）等能源（850101）板塊走強，電力（562350）、算力租賃（886050）等板塊上漲。有色金屬（1B0819）、化工（850102）、半導體（881121）等板塊下跌。
截至上午收盤，上證指數(shù)（1A0001）下跌0.95%，深證成指（399001）下跌1.11%，創(chuàng)業(yè)板指（399006）下跌0.11%，科創(chuàng)綜指下跌1.35%。
源杰科技創(chuàng)歷史新高
今天上午，光通信產(chǎn)業(yè)鏈中，龍頭股表現(xiàn)活躍。其中，光芯片龍頭源杰科技（688498）上漲8%，盤中股價最高漲至975元，距離千元僅一步之遙，上午收盤價為960.12元，最新市值為825.2億元。
截至目前，源杰科技（688498）的股價僅次于貴州茅臺（600519）、寒武紀（688256），為A股第三高價股。數(shù)據(jù)顯示，源杰科技（688498）今年以來股價漲幅為49.55%，自去年4月以來漲幅超過700%。
“這是我見過的最最最牛的一只票”“再漲漲，就要超過茅臺（600519）了”“周K線太藝術(shù)，一直漲，不停漲”“是起點還是終點”……今天上午，源杰科技（688498）成為網(wǎng)友熱議對象。
此外，德科立（688205）、長光華芯（688048）、新易盛（300502）、華工科技（000988）、天孚通信（300394）等個股上漲。
當?shù)貢r間3月16日，英偉達（NVDA）CEO黃仁勛在GTC 2026主題演講中，發(fā)布了下一代旗艦AI芯片F(xiàn)eynman，首次將光通信引入芯片間互聯(lián)，可降低AI數(shù)據(jù)中心通信能耗70%以上。
隨著英偉達（NVDA）在GTC 2026上正式將光通信引入芯片間互聯(lián)，CPO技術(shù)的產(chǎn)業(yè)路徑已然清晰。分析人士表示，這一技術(shù)突破不僅標志著AI算力基礎設施進入新一輪架構(gòu)升級周期（883436），更意味著光通信產(chǎn)業(yè)鏈的價值分配格局將迎來重塑。從上游光芯片、中游光模塊到下游數(shù)據(jù)中心應用，CPO的規(guī)?；逃谜诖蜷_新的成長空間。
算力租賃板塊走強
今天上午，算力租賃（886050）板塊上漲，宏景科技（301396）、銅牛信息（300895）、杰創(chuàng)智能（301248）、蓮花控股（600186）等個股大漲。其中，宏景科技（301396）、銅牛信息（300895）盤中股價均創(chuàng)歷史新高（883911）。
算力租賃（886050）板塊的上漲邏輯在于，最近海內(nèi)外云廠商先后宣布漲價，打破云計算（885362）行業(yè)十余年來“只降不漲”的慣例。在業(yè)內(nèi)人士看來，這意味著全球云服務漲價周期（883436）確認。
今年1月初，亞馬遜（AMZN）、谷歌（GOOG）等海外主要云服務商紛紛上調(diào)核心產(chǎn)品價格。隨后，國內(nèi)云廠商也跟進漲價。
3月18日，阿里（BABA）云、百度（K89888）智能云均發(fā)布漲價公告。
阿里（BABA）云表示，因全球AI需求爆發(fā)、供應鏈漲價，行業(yè)核心硬件采購成本顯著上漲。經(jīng)審慎評估，公司決定將于4月18日起對AI算力、CPFS（智算版）等服務價格進行調(diào)整。其中，平頭哥真武810E等算力卡產(chǎn)品上漲5%—34%，文件存儲產(chǎn)品CPFS（智算版）上漲30%。
百度（K89888）智能云表示，受全球人工智能（885728）應用快速發(fā)展影響，算力需求持續(xù)攀升。核心硬件及相關(guān)基礎設施成本出現(xiàn)顯著上漲。為保障平臺長期穩(wěn)定運行與服務質(zhì)量，擬對部分產(chǎn)品價格進行結(jié)構(gòu)性優(yōu)化。本次調(diào)整涉及的產(chǎn)品及服務包括：AI算力相關(guān)產(chǎn)品服務上調(diào)約5%-30%；并行文件存儲等上調(diào)約30%。具體規(guī)格及價格以控制臺及后續(xù)最新計費說明為準。本次調(diào)價自4月18日起執(zhí)行。
3月11日，騰訊（K80700）云表示，對部分模型的計費策略進行優(yōu)化調(diào)整。其中，對混元系列模型Tencent HY2.0 Instruct與Tencent HY2.0 Think服務進行漲價，不論是輸入價格或輸出價格，此次漲價幅度普遍在4倍以上。
今年以來，Claw類產(chǎn)品密集發(fā)布，推動Agent加速演進，帶動了Token消耗以及推理算力需求增長。業(yè)內(nèi)人士表示，OpenClaw將AI算力消耗從“Chatbot式的對話請求”轉(zhuǎn)變?yōu)椤叭旌虻某掷m(xù)運行”，單位用戶的云消耗明顯抬升，底層算力需求呈指數(shù)級增長。
開源證券表示，2026年以來AI算力需求激增，驅(qū)動算力租賃（886050）市場進入漲價周期（883436），高端GPU租金顯著上漲，交付周期（883436）延長。ai應用（886108）普及與OpenClaw框架引爆推理需求，疊加英偉達（NVDA）產(chǎn)能受限、硬件成本上行等因素，共同驅(qū)動市場進入“賣方市場”，短期內(nèi)漲價或?qū)⒊掷m(xù)。
